Bankene prøver å unngå kortselgere fra å få en gratis Ride

A fersk statistikk viser at 23,3% av alle amerikanske boliger er under vann, noe som betyr at eierne av disse eiendommene skylder mer på sine hjem enn hva det faktisk er verdt. Hvis disse huseiere trenger å selge, de har generelt til med shortsalg. Med mindre de har reserver av Cash stuet bort, som din vanligvis ikke, er dette omtrent det eneste alternativet for å unngå en foreclosure.Mortgage Forsikring ble opprettet for å sikre bankenes tap fra standard boliglån. Imidlertid er Mortgage Forsikringsleverandører går ut av business fordi de aldri forventet tap ville være denne ekstreme.

De kan ikke dekke skaden av alle de amerikanske lån i default.In innsats for å berge noen penger, og gjøre opp for mangelen på midler som omfattes av boliglån forsikring, er Bank of America forsøker å samle gjeldsbrev fra eierne ber om kort salg. En eiendomsmegler vet jeg jobber med en klient som skylder mer enn $ 300 000 på et hus. De har for tiden en kort salg tilbudet på det for $ 200.000. Banken er villig til å godkjenne kort salg, hvis eieren vil signere en 20 år gjeldsbrev for $ 55,000. Dette vil gi standard låner en utbetaling på ca $ 250 for de neste 20 år.

Dette er et godt trekk av Bank of America, men problemet er at for låntakere som den i dette eksemplet, gjør dette til den korte selge mindre ønskelig enn enn bare la hjemmet close. På dette punktet låntakere kreditt er allerede skutt, og det eneste de ville være å spare er betegnelsen foreclosure på deres allerede skutt kreditt. Er det verdt $ 55 000 for å unngå dette ordet? Ikke for disse borrowers.From Bank of Americas ståsted, ved å ikke godkjenne kort salg de kommer til å tape enda mer penger ved å måtte betale saksomkostninger i forbindelse med foreclosure.

Så, etter foreclosure, de har fortsatt å selge huset til en pris som er langt nær verdt hva eierne lånt mot it.While det er et godt trekk å prøve og gjøre standard låntakere mer ansvarlige, må de gjøre det i en måte som faktisk vil være fornuftig. I de fleste tilfeller vil gjøre retningslinjene for strenge bare gjøre ting verre for alle involverte parter, og vil bare føre til mer bortkastet tid og mer foreclosures.

Anmeldelser